basis rate 用在非美元端，那如果兩種貨幣是歐元和英鎊呢？還有basis rate這種說法嗎，有的話加在哪里？
老師，這里我以前懂了現(xiàn)在又懵住了…-90是怎么來的。過程是我先去銀行借歐元，所以支付銀行70bp。互換里，我收到對(duì)手方支付的70-20bp，然后支出美元100bp。又不懂90怎么來了。
你好老師，我這樣回答行不行？需要描述一下因?yàn)樗愠鰜淼臄?shù)字為負(fù)所以賣，算出來數(shù)字為正所以買嗎？
老師 百題case9的第四題和 case3的第三題答案是不是有點(diǎn)矛盾 一個(gè)給了y的值 一個(gè)給了x的值 但算最后答案都直接乘以斜率
dynamic hedging
Case Wilson :prefer a netural benchmark over a rule-based approach這句話什么意思？IPS里說他的currency hedge ratio is 97%-103,這么小的范圍也可以用discretionary hedge嗎？另外lack of market conviction為什么支持用discretionary hedge呢
case Southen Sloth 第二問，describe a stratege to implement the CFO`s hedge desire ,考試時(shí)答出哪些點(diǎn)就給分了呢
這里總結(jié)的為什么上面不是那個(gè)對(duì)應(yīng)的調(diào)整久期的公式，沒理解這總結(jié)是啥意思
這里long delta s, 是long delta C份的S吧，不應(yīng)該是直接delta s
這里不理解，nd1是概率函數(shù)？所以取值范圍0-1？什么意思？不是正態(tài)分布嗎？正態(tài)分布取值是-∞到正無窮?。?
你好 這次為什么不選A
為什么call 和put都要用OTM
題干里這兩句話會(huì)不會(huì)相沖突呢？
解析的意思是說美金比歐元更值錢，所以收美金嗎？
這題A為什么錯(cuò)呀。解析說了跟沒說一樣。。。
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