金程問(wèn)答
老師好 百題case 2 Kingsbridge 第二題 什么時(shí)候CTD price需要除以100再乘以contract size呀？這題就直接用的CTD price 有點(diǎn)暈 謝謝
老師，您好。原版書(shū)reading 14的example 35的第一小題，選項(xiàng)B錯(cuò)在哪里？經(jīng)濟(jì)變差，如果增加評(píng)級(jí)A的CDO并降低BBB評(píng)級(jí)的CDO也是縮小整體風(fēng)險(xiǎn)敞口??？C雖然也對(duì)，但是感覺(jué)因?yàn)榻?jīng)濟(jì)下行是由于房地產(chǎn)價(jià)格下降所導(dǎo)致，如果依舊維持房地產(chǎn)行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)敞口，是不是更不合適？
第三題可不可以因?yàn)閎ond是4.5和7yr的 range比3和8yrs小 所以選a？
為什么Lawson cash flow reinvestment risk 會(huì)增加
Reading13,Yield curve Strategy 中第20頁(yè)，Exhibit11 swap yield如何理解？
老師，為什么swap spread的volatility比treasury spread的小？ 原版書(shū)和沖刺筆記上的解析都沒(méi)看懂
R14 14 AB選項(xiàng)錯(cuò)誤的原因是？
這里的降低信用質(zhì)量，怎么降低呢？通過(guò)買(mǎi)更多垃圾債？
cds 請(qǐng)解釋每個(gè)選項(xiàng) 多謝 這個(gè)是不是牽扯cds定價(jià) 我看筆記上沒(méi)有啊
R14，例題10，第二問(wèn)，為什么yield curve upward sloping，relative roll down return using interpolated benchmark would be lower than 0.95%?
老師你好，請(qǐng)問(wèn)下，答案里好像美元久期計(jì)算錯(cuò)了吧，多負(fù)債免疫不是最本質(zhì)看的是資產(chǎn)和負(fù)債的bpv嗎 像這里pv01就不一樣
老師講講這道題
不是ig bond 對(duì)spread 更敏感嘛？
為什么選spread risk??？沒(méi)看明白
老師，R13中的第3題C選項(xiàng)，這個(gè)是買(mǎi)入了什么債券，這個(gè)怎么執(zhí)行的？買(mǎi)了多少position？這個(gè)選項(xiàng)我沒(méi)讀懂她是什么意思，怎么執(zhí)行的，買(mǎi)了什么東西，買(mǎi)了多少？這個(gè)題我自己做對(duì)了，知道該賣(mài)什么買(mǎi)什么。
程寶問(wèn)答
