Monica Popkirk Case Scenario
老師，style判斷，只能通過holding based嗎？是說判斷當(dāng)前portfolio 的style只能通過HBSE？
2020年官方mock47題，解析說把security借出去的話會失去投票權(quán)。不是一般來說把股票借出去的lender一方仍保留投票權(quán)和收dividend的權(quán)利嗎？記得有一題考的就是borrower要把dividend返還給lender，謝謝
請問權(quán)益百題case4的第2題提到的style box指的是holdings based approach下的morningstar style box嗎？
請問中解釋"The Ash fund will most likely minimize the active risk when combined in the final Amity equity portfolio because of its high covariance with the present fund. The low-covariance funds may reduce overall portfolio volatility but not active risk." 所以請問我可以理解low covariance 會增加active risk 嗎?
security lending里，期間所產(chǎn)生的的dividend還是歸屬于lender嗎。
老師，能否詳細(xì)解釋一下diversification-oriented strategies這段，尤其是括號里的不太理解？
原版書315 R19第5題 為什么不能選A 它也是先覆蓋L然后Surplus再投資啊 然后A和C的區(qū)別是什么？ 第13題 它說factor 和市場有l(wèi)ow relationship 但是這些factor里有通脹 利率之類的怎么會和市場關(guān)系小呢？ 麻煩老師了！
老師，請問MVO里面的有效前沿概念和一級學(xué)習(xí)的馬可為詞的EF是不是不一樣?一級學(xué)習(xí)的EF應(yīng)該是包含所有市場上的risky asset挑選方差最小回報(bào)最大，形成的EF。這里MVO是不是僅僅針對幾個(gè)risky asset，因?yàn)楹竺嬷vresampled MVO時(shí)說結(jié)合蒙特卡洛模擬是用很多組不同風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)得出很多條EF，這個(gè)理解有點(diǎn)不太明白，感覺一級學(xué)的如果是包含所有risky asset情況下應(yīng)該只可能有一條EF，請老師幫忙解釋
但是我們在學(xué)equity的時(shí)候，不是強(qiáng)調(diào)value股以低PE和高股息為特征嗎？那么value tilt和 quality tilt這兩者有什么關(guān)系、有什么區(qū)別嗎？題目給的都是相似的特征。
請問本題為什么不選擇POV和VWAP呢？
這里16975怎么算來的？算不對
接著上題問，這題沒有說是多負(fù)債匹配啊，那不是應(yīng)該看久期嗎
老師第二問 判定系數(shù)R的平方反映了基金經(jīng)理的什么能力？為啥R的平方越大越好？
老師，第二題不是凸性越大（barbell，就越有漲多跌少的特點(diǎn)嗎？
程寶問答
金程問答