金程問(wèn)答
解析的最后一句話(huà)，duration gap is large，這個(gè)是從哪看出來(lái)來(lái)著？
第三種的三個(gè)方法沒(méi)太理解
為什么信用質(zhì)量差的spread duration和mod duration差別大？
這個(gè)對(duì)沖比率老是不理解記不住，請(qǐng)老師講解一下
我要怎么判斷外匯的影響是加0.65%,還是乘(1+0.65%)-1呢？
High-yield bonds & investment- grade bonds
第5問(wèn)，twist對(duì)應(yīng)的是curvature變化吧？steep和flatten對(duì)應(yīng)slope變化，parallel shift對(duì)應(yīng)level變化
組合的convexiy可以直接平均計(jì)算？
這里的duration gap 為什么是 ΔPortfolio BPV？ 這個(gè)怎么理解？
CDS spread
利率上升，總是會(huì)使得再投資收益和價(jià)格虧損相抵消嗎
為什么這里Rdc-Rfc不用10year 政府債券的YTM，為什么用一年的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率呀？
第四題中為什么20年期債比重為20%？
老師Local richness/cheapness effects，這個(gè)是什么意思
老師 這里的butterfly你沒(méi)說(shuō)反嗎 和基礎(chǔ)課老師講的不一樣誒
程寶問(wèn)答
