最后一題，老師說delta收到股票價格與時間的影響，從期權價格的計算公式（好像叫做莫頓模型？）來看，期權價格還收到N(d1)、N(d2)的影響，而這N(d12)還除了時間與價格，還有波動率的影響，因此，跳出這道題目來說，期權價格包括delta還收到波動率影響（除了股價與時間）？
第三題、請問客戶持有stock嗎？題目敘述看起來像有？
module3第33題答案錯誤，最終應該是net inflow of 128008.41歐元？
為什么這里每個bp是25美元？
這里用 FX swap進行展期會產生 cash flow risk, 可以具體解釋一下嗎？
老師short position的時候long call可以對沖風險，但是去short put, 下行風險還是打開的，如何起到對沖空頭頭寸的作用呢？
老師，您好，請再講解一下該科目LM2課后題Q14的iii. notional value部分，謝謝。
想問一下carry trade和forward rate bias兩種思路解題做出來的投什么貨幣，借什么貨幣，是不是肯定是一致的？如果是的話，是否在做判斷的時候看哪個簡單就可以用哪個？buy 對應 invest，sell對應borrow 的貨幣。
這邊外匯表達A/B B作為base貨幣，但是在同花順這些軟件都是 美元/人民幣 USDCNH 7.17，這其實基礎貨幣是美元吧？和我們學的CFA知識點剛好反著的 怎么區(qū)分好？
+S+P的圖像不是應該畫成long call嗎？用公式怎么算不出來呢：(ST-S0)-P0+max(0,X-ST)?S0沒給出來啊
OTM put 的波動率最大，為什么要short呢？還有，OTM call的波動率最小，為什么要long呢？
請問第三題的A錯在哪里，也是完全消除下行風險，并且cost benefit
A against B 就是 A/B嗎
老師 不太理解第5題 證券部分期末匯率是0.75？期貨部分期末匯率是0.785？視頻里老師沒有講清楚，可否解釋一下？？
AB選項不對的原因是什么，特別是B選項，首先這是個冷門貨幣，那顯然因為流動性不好會導致波動率高吧？C選項，那既然找到了一個流動性好的墨西哥貨幣做對沖，那流動性好不是一個優(yōu)勢嗎，為什么還會產生風險？
程寶問答
金程問答
