老師，N(0.992)和N(0.851)怎么查表的，正態(tài)表不是只有2位小數(shù)嗎？我查的N（0.99）=83.89%，N(0.85)=80.23% ，對嗎？算的結(jié)果和PPT有點不一樣
想問一下老師，skew to the right就一定是左肥右瘦嗎？按照這道題好像是這個意思，但是skew和kurtosis之間有必然的聯(lián)系嗎？
不太理解這些模型中提到的risk premium指的是哪一部分？
是否可以理解為：有均值復(fù)歸的模型的volatility就是逐漸下降的，其他models的volatility就屬于basic point volatility呢？
the 1-year rate in two years to be 10%這句話是什么意思？表示第三年的利率為10%嗎？assuming all investor have the same expectations of future 1-year rates for zero-coupon bonds?這句話是什么意思呢？
上課講的cash flow mapping中并沒有看到考慮了相關(guān)性呀？
老師，請問針對A選項，exception的個數(shù)超過VaR模型預(yù)測的個數(shù)能代表VaR的置信水平設(shè)置的過高了嗎？感覺不可以吧。（看到有老師回復(fù)說把A的backtesting's confidence level改成VaR's confidence level的話，這個選項就對了）。其次就是想問一下，實際exception的個數(shù)超過預(yù)測的這種情況，和VaR的confidence level有關(guān)系嗎？我個人感覺沒什么關(guān)系吧，
老師您好，本身模型復(fù)雜是由于使用了日間的損益數(shù)據(jù)，如果我繼續(xù)使用daily Return的話（就是B選項），那模型不是會更加復(fù)雜了嘛？
老師，“investors require 20 basis points”這句話怎么理解？為什么不是每一期現(xiàn)金流為20bp，然后用二叉樹上的利率來進行貼現(xiàn)，希望黃石老師回答，謝謝！
老師，請問哪些模型是均值模型，哪些模型是無套利模型
這個題是不是這樣理解？
這里為啥不用線性插值？另外什么情況用直接計算 var，什么情況用 wcl 減 el 計算
為什么第二年要加40個bp？第二年的利率不也代表的是第一年末到第二年末這段時間的利率嗎？那應(yīng)該只承擔了一年的風險？還是說站在當下來看，第一年末到第二年末這段時間的利率會經(jīng)歷第一年內(nèi)和第二年內(nèi)兩年的變化，所以需要補償兩年的風險溢價？
A選項中短期利率的波動率不應(yīng)該是σ嗎？這不是一個常數(shù)嗎？為什么老師說會下降至某一個水平？應(yīng)該是basis point volatility才會下降吧？
老師，在Basel 中，信用風險，操作風險，市場風險各個計量方法有哪些，如何計量，分別在Basel幾中出現(xiàn)，能做下總結(jié)嗎？
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