例題關(guān)于put期權(quán)的gamma取值范圍
第三題，答案里fix rate怎么用的是HKD的利率在算啊？不是說換來了EUR要支付EUR的利息么，答案公式也還寫的是EUR，怎么代入的利率成了HKD的？EUR算出來是0.48%
老師好，第二小問，t=1時(shí)，為什么不是在不行權(quán)時(shí)從C+減掉股利1.5, 在行權(quán)時(shí)就是C+=15.7143；而要在不行權(quán)時(shí)就是C+=16.7347, 在行權(quán)時(shí)C+上加上股利1.5？謝謝！
第四題，Rf為什么就是題干中的six month interest rate？為什么題干沒有給我們一個(gè)新的折現(xiàn)率？
請(qǐng)問FVC 和AIt 有什么區(qū)別 在題目中要如何計(jì)算？ 老師可以給個(gè)例題嗎？ 有AI0 AIt 和FVC的具體計(jì)算 謝謝
購(gòu)買一個(gè)1*4利率看漲期權(quán)，執(zhí)行價(jià)格5%，市場(chǎng)價(jià)格6%，在t=4的時(shí)候，為什么說還要去市場(chǎng)上以6%借錢，然后call 帶來的收益是5%，不應(yīng)該直接是以5%的利率借錢嗎？ 另外為什么借款成本是0~5%，不應(yīng)該就是0或5%，要么不行權(quán)，要么就是5%的利率借錢
with six months to expiration， 這里的expiration怎么理解/定義是什么？
第三題的無風(fēng)險(xiǎn)利率從哪里知道應(yīng)該用 0.003？第一段的0.003也不適合用于日本?。ㄟ@是日經(jīng)指數(shù)）。更何況exibit2給了一個(gè)別的無風(fēng)險(xiǎn)利率？
Q2，為什么不用無套利模型求call option的value了呢？
第二問為什么不是因?yàn)?0.15和92之間的差異而套利呢？題干里沒說這是美式期權(quán)，所以這個(gè)102拿不到吧
這里兩個(gè)B1'是同一個(gè)折現(xiàn)率？
計(jì)算PVA的公式是什么？考試需要掌握嗎
這個(gè)公式的原理是啥？感覺有點(diǎn)類似通過即期利率計(jì)算遠(yuǎn)期利率的做法
第四題如果用二叉樹計(jì)算就是(0.5*9 + 0.5*0)/1.05 =4.2857?
第二題有個(gè)問題，為什么在t=1的時(shí)候還可以用之前的DF1和DF2來作為1~2和1~3時(shí)點(diǎn)的discount factor? 而不是用FRA的計(jì)算方法把之前DF3 和DF2 換算成1~2 和1~3時(shí)間點(diǎn)的DF'
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