請(qǐng)問這里求swap rate的公式是不是就是衍生里1-B4/B1+B2+B3+B4的公式呀？
這個(gè)地方反推折現(xiàn)因子的部分沒有看懂，請(qǐng)問是什么邏輯計(jì)算出來(lái)的，謝謝
conversion value是不是等于convertible bond price？
經(jīng)典題：固定收益破241，第23題，怎么理解？怎么判斷bondZ被低估？謝謝
這里不太懂，為什么t=0時(shí)候r是較高的，t=T的時(shí)候r就往下走了呢？
expected exposure和exposure是不是一回事，只是后面有些題目省略了expected?
Vcall和OAScall是同一個(gè)概念嗎，如果不是的話分別在什么場(chǎng)景使用？
請(qǐng)問，Vcall 上升的幅度一定會(huì)比Vpure更小嗎
OAS2偏大，為啥DR偏大？
call在低價(jià)行權(quán)，put在高價(jià)，邏輯是什么
第一題的Exposure計(jì)算為什么使用Government Bond yield？所估值債券是一個(gè)A rated corporate bond啊，是不是應(yīng)該使用相應(yīng)的折現(xiàn)率或者要求回報(bào)率計(jì)算exposure?
老師，官網(wǎng)Lillian Krishnan Case Scenario該問，這道題是不是有問題，題中問的是price of bond C，那利率上升，P肯定下降，應(yīng)該選A才對(duì)吧。如果問的是value，才應(yīng)該是上升，B選項(xiàng)。
文中為什么credit spread 增加了會(huì)要賣掉CDS呢？spread增加，bond risk增加，不是應(yīng)該留著CDS嗎？
當(dāng)出現(xiàn)bullish flattening的時(shí)候，中間一段也跟隨長(zhǎng)短端降了，短端降幅＜中短降幅＜長(zhǎng)端降幅。為什么不能是barbell策略呢？或者全換成長(zhǎng)端？
零息債券有效久期為什么不等于期限，為什么關(guān)鍵利率久期不用有效利率久期算而直接說麥考利久期吶
程寶問答
金程問答