Q1，contingent 這個不是要求有surplus嗎，這個題目中沒有說吧？
請問老師能更細節(jié)的解釋一下三個選項嗎？謝謝您
第六題和第七題中的swap spread和asset swap spread是兩個不同的定義？swap spread是swap rate高于gov y的部分，asset swap spread又是coupon rate高于swap rate的部分，這說法真是混亂啊，雖然一字之差
這個地方關(guān)于i-spread的解釋沒看懂，能幫忙再解釋一下嗎
請問這題中CDS 5-year notional 以18,590,000 計算，和CDS的單位notional 有關(guān)系嗎？因為我計算出5-year notional 作為18,590,704 計算的話就和答案結(jié)果偏差了不少...
幸虧又再算了一遍，要不公式都記錯了。。。老師還有啥課后題有勘誤的不？
請問這個題考的是哪個知識點，看到題的時候有點蒙，不知道從何下手
第四題：“a positively sloped yield curve with short rates rising 25 basis points and long rates rising by about 75 basis points.”，短端利率上升少，長端利率上升多，不應(yīng)該增加短端久期，減少長短久期？
原版書，18.7bps，莫名的縮小了100倍。解題過程里沒有乘以ytm。我認為note（后者）對的，但與原版書例20以及課后第21題不符。請教老師該怎么處理？
這個題題目問的是expected excess return（EXR）,因此要考慮時間因素，又因為是instantaneously rise，所以時間t=0,那么EXR就只有中間部門，即change of OAS * EffSpreadDur,最后的t*p*l=0。
Fixed Income Mandate 分為兩種，1. liability base mandate; 2. Total Return Mandate. Mandate 翻譯成中文，怎么說? 謝謝老師。
第二題，為什么沒用futures contract price計算？
第一題可不可以用（asset*Da-liability*Dl）/equity=De?
第4問，CDO如果某一tranche違約，投資人不需要支付現(xiàn)金賠付，只是承擔(dān)違約風(fēng)險對嗎？有一個投資品種，也是分不同tranches，但一旦現(xiàn)金流違約，投資人需要賠付，這個是CDX嗎？
1.75%高于1%，不是CDS buyer付多了，應(yīng)該receive么？
程寶問答
金程問答