這部分講解太牽強(qiáng)了吧。這念答案啊…slope、curvature，根本沒有解析?。哪膬嚎闯鰜磉@兩部分變化的？curvature這句話沒看懂。
第三小題 IS只從執(zhí)行當(dāng)天算？本來decisuon price是25 后來拖延了改價(jià)之后decision price改成頭天收盤？那如果一個(gè)交易拖了好幾天才分批完成那怎么算呢？
Q4為什么不能選liquidity seeking，liquidity seeking在原版書中也是說可以降低market impact和快速執(zhí)行。
這里紀(jì)老師說SS不用加交叉項(xiàng)，example直播里kaikai老師說在新考綱下要看是micro/macro。老師可以幫我梳理一下在什么情況下需要什么情況下不需要么
老師可以再解釋一下為什么這里用pretrade price作為benchmark嗎？我沒能理解老師的思路
材料中哪里可以體現(xiàn)benchmark？
這題能不能給個(gè)完整的正確答案？為什么在算1.25%的時(shí)候base fee還有sharing完全就變了呢，為什么這么特殊？然后在算1.75%的時(shí)候又回到了之前的公式？
Q6，題目問poor selection不就應(yīng)該是(Rp-Rb)*Wp嗎，為什么答案還加了allocation。而且allocation比如拿sector1計(jì)算=15.82%*(30.62%-25.5%),也不是解析的那個(gè)數(shù)字
業(yè)績(jī)歸因里面講的是Return-based是關(guān)注整體，不關(guān)注個(gè)體，Holdings-based是考慮個(gè)體。為什么到了style analysis里return-based變成了根據(jù)個(gè)體判斷，是bottom up，Holding-based變成了整體，是Top-down？？？
老師您好，這個(gè)題目里第六題說考察securityselection的能力，需要selectioneffect+交叉項(xiàng)目，那要是所考察assetallocation的能力，allocationeffect需不需要加上交叉項(xiàng)
第一題為啥不能用 price target benchmark呢
請(qǐng)老師再講下duration effect 和curve effect,為什么他賭的利率下降，賭錯(cuò)了，duration effct是負(fù)的，但是curve effcet是正的，是flatten
這里有點(diǎn)…牽強(qiáng)。題目中只說了像call option，沒說是call spread。作為manager的立場(chǎng)嗎這個(gè)題？那base理解不了。因?yàn)閙anager是最差收到base，相當(dāng)于call option的什么？
這里面的principal和agency分別是什么意思，分別等同于dealer和broker嗎？
請(qǐng)問return-based是top-down approach？holding-based是bottom-up approach？為什么？
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