然后還有這個(gè)RMU我能理解為是line 2嗎？主要職責(zé)risk monitoring 以及reporting，所以把B選項(xiàng)排除了
老師，這道題考察的是RMU，所以我做這道題的時(shí)候就是選與risk mgt有關(guān)的選項(xiàng)，然后就把選項(xiàng)鎖定在了B和D，如果沒有看原版書上的內(nèi)容，如何把這個(gè)B排除掉？generate VaR levels為什么錯(cuò)了，他不也是衡量risk的水平嗎，考試的時(shí)候我又沒原版書，所以只能判斷吧，不能說原版書上這么說的D就這么對(duì)了
一直沒想明白，model test誰(shuí)做？誰(shuí)來validate？誰(shuí)來監(jiān)督？再有，back test VAR的時(shí)候，明明人家原假設(shè)比如95%做的，回測(cè)檢驗(yàn)的CI為什么還能調(diào)來調(diào)去跟原假設(shè)的CI不同
前面同學(xué)提問的，老師回復(fù)：這里的意思是計(jì)算變量之間的correlation時(shí)不考慮這些變量原先所服從的分布（即marginal distribution）。原先所服從的分布未必是橢圓分布例如多元正態(tài)分布，多元t分布等），這種情況下相關(guān)系數(shù)不再是很好的相關(guān)性度量。Copula通過將變量從原先所服從的分布映射到比如正態(tài)分布，再計(jì)算correlation structure。 那對(duì)于C選項(xiàng)，是不是說把correlation換成coupula就可以了呢？copula就是將原來不是橢圓分布的多個(gè)單變量轉(zhuǎn)化成單個(gè)多變量的橢圓分布
老師，這道題的β兩個(gè)不一樣吧，嚴(yán)謹(jǐn)?shù)恼f不能用同一個(gè)β對(duì)不？算MVaR是beta to portfolio，但是算Jensen's a應(yīng)該是beta to index吧，而不應(yīng)該是beta to portfolio,但是題目中只給了一個(gè)β
這里的置信水平，到底是指回測(cè)的置信水平還是指計(jì)算VAR的置信水平呢？哪一個(gè)是已經(jīng)確定好為95%的呢？
這題能不能講講老師？DVO1反映的不是利率的變化帶來的價(jià)格變化么？這里面給的各年的swap rate 完全沒用上?。吭儆?，是不是看到DV01都可以直接除100調(diào)整
老師好，請(qǐng)問資產(chǎn)池的收購(gòu)方與第三方機(jī)構(gòu)是什么關(guān)系？第三方機(jī)構(gòu)在SPV中是什么角色？ 服務(wù)商與收購(gòu)方又是什么關(guān)系？服務(wù)商扮演的是什么角色？ 資產(chǎn)經(jīng)理與服務(wù)商、資產(chǎn)收購(gòu)方又是什么關(guān)系？隸屬在服務(wù)商么？ 從流程上來看，資產(chǎn)池收購(gòu)方從銀行購(gòu)買貸款，下一步找評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)，資產(chǎn)經(jīng)理和服務(wù)商在何時(shí)介入的呢？
107是咋來的
老師請(qǐng)問一下，這個(gè)地方答案為什么要乘以3呢，謝謝
why do the senior expenses of SPE amount (20bps) belong to outflow rather than inflow? who will pay the expense?
這個(gè)題為什么不能用題干公式？老師寫的公式之前有講過嗎？是只有vasicek有這種累計(jì)年限的公式嗎？其他的比如cir有嗎？有的話可以全部寫一下嗎？麻煩了
C為啥錯(cuò)了？
這題為什么在計(jì)算期望損失時(shí)不用原始公式，這兩個(gè)計(jì)算方法什么時(shí)候用如何區(qū)分？
這道題問的是最大不超過多少，為什么不用單尾檢驗(yàn)?zāi)兀?
程寶問答
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