老師，C選項是否可以直接當成結論記住？
為什么Q2中求債券價格不是用103/（1+1.7049%)(1+1.5019%)(1+1.25%)類似這樣的折現(xiàn)方式，而是103/（1+1.7049%)的三次方。我記得有一道題目就是用我的思路去折現(xiàn)求債券價格的（我拍照上傳的這張圖片里的題目就是用這種思路），麻煩老師幫我解答下，謝謝！
請問duration在0和1之間的變化是什么邏輯，每年重設一次相當于每年都是一年期的零息債券嗎？是不是相當于在每一個重設的點，都是上一期duration到0、下一期duration為1的點？請指正
是不是不管stock price往上走還是往下走，convertible bond price會跟著同向走，但是幅度更??？
我想確認下我的理解有沒有問題，首先這里的par rate就是coupon rate，一旦確定了maturity那么計算出來每期的coupon是固定不變的；其次，spot rate是每期的折現(xiàn)率，一般情況下每期都是不一樣的；最后用每期的coupon通過spot rate折現(xiàn)得到債券的價格。而YTM則是，假設spot rate不變的情況下，用之前計算的債券價格反推出的一個每期不變的spot rate。如有問題請指正，我錯了很多遍總結出來的規(guī)律，不然又要被繞暈了……
老師，對這個公式?jīng)]有印象，能否請老師貼一下相關講義截圖/文字，謝謝?。。?
第6題為什么不乘以概率8%，題目問的是expected price change ，應該乘以概率才對啊
如果是in the money時，股票價格上漲一塊錢，可轉債價格為什么不也是上漲一塊錢呢（因為in the money時可轉債轉成股票，不就等同于股票嗎）
這個Z- spread不是不適用于含權公司債嗎？那這個對option的風險補償怎么理解？
這里需要賠付的到底是一只還是兩只債券？如果是兩只的話應該是賠付兩個100%對嗎？
平行和非平行，組合久期不都是相應權重乘以久期嗎，弄出這KRD有什么意義？
z-spread為啥比swap-spread能更好的衡量信用風險和流動性風險？
關于 債券的 kD，為什么 我 認為 反而是 零息 債券 適用于 各期 利率 變動 的 KD都是 0，因各期現(xiàn)金流是 0 而末期最大 ；平價發(fā)行債券 才應該是 各期 KD可能是 負，最后 一期為正 呢？平價發(fā)行 債券 的 各期 收益率 也可以 用 SPOTRATE來 表示 啊 ？
不是很明白 為啥 cds,spread要 乘以 久期？cds的 spread其實 是 風險補償 吧 ？這里 為什么 又理解 成 利率 的 變動 呢 ？
財政緊縮，不是應該提高利率嗎？為什么這里利率降低
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