算hhi的時(shí)候?yàn)槭裁床凰闵蟘ash， fixed income investment？從哪可以看出只考慮abc,xyz來計(jì)算hhi？
既然factor based主要是量化在用，量化不是讓組合分散嗎，為啥這里又說更集中
smart beta優(yōu)點(diǎn)里 factor rotation咋理解？
為啥大市值全買？因?yàn)槌煞止傻臄?shù)量少嗎？謝謝
optimization的trading cost高還是低？為什么？
C的active share不是很低嗎？為什么是multifactor啊
Full replication, stratified sampling哪個(gè)tracking error比較大，在看full replication時(shí)說要盡量多選用一些股票
歷屆上午題，2014年Q3 part C。答案是用risk free rate 作為benchmark。我想問：pair trading 最后的expected return難道不是兩倍的能源板塊beta嘛？
就算12個(gè)月價(jià)格增長(zhǎng)是momentum ，那 高P/B是growth ，低則是value，這兒為啥只把它歸因到用了value啊
密卷equity26題的話,文中沒有任何背景描述,就認(rèn)為換一個(gè)銀行股不影響active risk?
官網(wǎng) Equity Investments
老師，這里第二題我有點(diǎn)疑問，原版書上寫著security和firm的factor都應(yīng)該算是bottom up的呀。為何這里fund 2不算bottom up
老師，我這里有個(gè)疑問，根據(jù)答案中的公式所算出的alpha，和用書上的那條source of active return的公式算出的alpha不一樣，所以想問下，兩條公式所代表的alpha是不是同一個(gè)?
老師，想問下這道題為什么選A，選C不是應(yīng)該更符合嗎？
2021年的mock equity，這個(gè)算percentage contribution to total portfolio risk有兩個(gè)問題。
程寶問答
金程問答