這題有視頻講解嗎？第二問最后這個公式?jīng)]看懂怎么來的1.3352 + (191/10,000) = 1.3543，為什么要用6-month的forward point?
第二題這三個hedge分別是啥意思，什么情況下用呢？
百題 case Albert Wulf第3問，為什么是short OTM put呢？題目不是要求完全保護downside risk嗎？short put不就又打開了下行風險？short call只是限制上行potential而已？
第四題
Q5Exhibit 3 是怎么看出有volatility skew？麻煩具體解釋下？
第4題為什么要剔除股票呢？題目中的策略就是covered call, collar,bull spread呀
債券期貨和現(xiàn)貨的basis的知識點在哪里
老師，外匯求roll yield是 positive 還是negative時，我賣base currency，forward premium是 positive roll yield（因為我可以以高價賣出）forward discount是negative roll yield？這個怎么理解呀？ 那我可以理解成我short base curency，所以base currency貶值對我有利，這時forward discount 是positive yield嗎？
第一題里 -20bps 有方向嗎？是不管收EUR還是收USD都要扣20bps，還是只有EUR換USD要扣？derivatives真的學崩潰了，這個周老師講的聽完了跟沒聽一樣
Q1 S+p-c+p是short seagull嗎，不是longseagull嗎？
不理解這里老師說forward discount要買入，是買入外匯現(xiàn)貨還是期貨？講義里說以更折價的遠期賣出currency會產(chǎn)生negative roll yield，那應該是short futures了？這里究竟是怎樣的交易呀，周老師講的越來越暈了。前面有一個分析師那個題也是，按老師的說法是forward discount就要買入這個貨幣，所以是long futures，而這里好像是short futures，怎么不一樣呢？完全講暈
第三題，base currency 有forward premium意思是遠期合約的價格比spot價格更高？為什么會有正的roll yield可以舉個具體例子嗎？forward到期后的平倉價格怎么知道呢？
第5題，put80%是執(zhí)行價格是當前價格的80%，put90%是執(zhí)行價格是當前價格的90%，那么期權費90%的put應該比80%的期權費要高才對吧？同樣，120%的call應該也比110%的call的價格高才行吧？ 比如我90元賣同樣的東西，肯定要比80元的期權費要高才行吧？這里是不是反了？
第三題，y不是以美元計價的收益率嗎，那200m*β不應該是多少多少美元嗎，為什么題干問的是yen啊
volatility smile 圖形可不可以解釋一下？為什么會形成這個形狀?
程寶問答
金程問答
