金程問(wèn)答
請(qǐng)問(wèn)該case中最后一題里的50bp decline in yield怎么理解？相當(dāng)于narrower spread嗎？
為什么這個(gè)的最佳套利是賣10年的cds
題目中標(biāo)黃處的duratuon如何求出
關(guān)于duration matching
老師，long call option on bond future 和long bond call option 有什么區(qū)別？
Bull Flatten
官網(wǎng)Mock B，第42題，賣出30年期債券，買入5年期，為什么會(huì)降低 spread duration？Spread duration是和債券質(zhì)量有關(guān)，和年限有什么關(guān)系呢？
用zero bond或者interest bearing bond去對(duì)沖single liability的時(shí)候 不都是interest rate risk和reinvest risk抵消了嗎 那為什么還會(huì)因?yàn)閐uration的變化而有影響？ 這是什么意思？
官網(wǎng)mock 題A，下午題： Question 1 第4小題，為什么A不對(duì)呢？call option有凸性，漲多跌少。利率下降，價(jià)格上漲，如果有call option，價(jià)格應(yīng)該漲的更多。
這里shorter duration bond指久期短的債券，與short term duration bond意思一樣嗎？
為啥老師在講這道題又說(shuō) 買保護(hù)就是買CDS??？我記得課上我的筆記明明是買保護(hù)就是賣CDS 啊
第2問(wèn)不太理解，課上不是說(shuō)收益率曲線大部分是平行移動(dòng)的嘛？
老師 寫作題計(jì)算要寫公式嗎？如果寫的話 是要先寫公式Ri+Vb/Ve*（Ri-Rb）然后再代入數(shù)字，最終得出答案。 還是可以直接寫0.08+30/50*（0.08-0.05）判卷老師可以get到這個(gè)公式？
課后題87頁(yè)10題講下c選項(xiàng)？另怎么區(qū)分roll down return和五因子里面的roll down return
R12的example10對(duì)tracking error的釋義為什么是68%，within 1.25%是指？請(qǐng)老師講解下
程寶問(wèn)答
