金程問(wèn)答
老師，原版書(shū)例題中第三問(wèn)pod*LGD要考慮holding period但是課后題中就有題目是不考慮holding period。新考綱到底是要考慮還是不考慮？
老師好，這句話在說(shuō)的是什么？沒(méi)讀懂
老師您好，想問(wèn)一下reading 14中的21題。Var的時(shí)候不是應(yīng)該用均值減去變化么？這里為什么只計(jì)算了變化，沒(méi)有管均值？
根據(jù)R14原版書(shū)例題29勘誤后的表述，做出sell CDS on IG ? buy CDS on HY的投資組合決策，是不是就是基于未來(lái)一年經(jīng)濟(jì)下降的預(yù)期？也就是在經(jīng)濟(jì)下降時(shí)，投資級(jí)債券的表現(xiàn)相對(duì)高收益?zhèn)谋憩F(xiàn)要好。老師我理解的對(duì)嗎？
Q14: “investment manager who pursues the cash-based yield curve strategies described in Exhibit 5 faces an inverted yield curve (with a decline in long-term yields-to-maturity and a sharp increase in short-term yields-to-maturity) instead. Which of the following is the least likely portfolio outcome under this scenario?” 這是書(shū)中R13例子4。請(qǐng)問(wèn)為什么Buy and hold是gain? 所以Buy and hold 不是適用于upward sloping嗎？謝謝
請(qǐng)問(wèn)R14原版書(shū)例題29的第一問(wèn)，是怎么判斷出哪個(gè)品種buy protection，哪個(gè)品種sell protection？
請(qǐng)問(wèn)利率平價(jià)關(guān)系成立，指的是covered interest rate parity成立，還是uncovered parity interest rate成立？沖刺筆記138頁(yè)的“如果利率平價(jià)關(guān)系成立，則對(duì)沖國(guó)外風(fēng)險(xiǎn)的投資經(jīng)理將從對(duì)沖頭寸中獲得國(guó)內(nèi)匯報(bào)”是什么意思？
請(qǐng)問(wèn)R12原版書(shū)例題第7題的10 year gilt interest rates的gilt是什么意思？
這道題目有幾個(gè)問(wèn)題：1）是不是答案中價(jià)格的計(jì)算有錯(cuò)誤，OriginaliTraxx-Xover 5 Year應(yīng)該是1+（5%-4%）*4.25=104.25，而不是答案中的1-（4.25*1%）？2）答案中的列表中的expected loss為什么直接為原來(lái)的expected loss*（1-10%），好像題目中沒(méi)給吧？3）答案中的列表中的E(excess Spread)怎么算出來(lái)的？4）答案最后一部分8.696%（or 5.95%+5.483%/2）是按照什么權(quán)重來(lái)算的？題目中說(shuō)的equal weighted allocation to US corporate bonds and iTraxx-Xover position是怎么分配的？
固收官網(wǎng)Mt、pleasant 12
老師您好，課后題94頁(yè)18題，C為什么能解決流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)？
老師，辛苦解答，謝謝
謝謝老師
老師這道題謝謝
為什么不選A？
程寶問(wèn)答
