老師，本題我認(rèn)為C選項(xiàng)也是對(duì)的，因?yàn)槭莇ownward sloping, 所以yield是越來越低的，那么如果用一個(gè)Longer maturity benchmark 計(jì)算yield spread 確實(shí)應(yīng)該是更大的啊。
老師，還請(qǐng)解釋下此題
老師，原版書固收R14的example 20, 如按公式記算的expected change of YTM 不應(yīng)該是18.7bps，而是18.7%，而且講義中講的是還需要再乘題干中的YTM才可得到最后結(jié)果，所以想請(qǐng)您講一下該問題，謝謝
為什么在固收中，講到y(tǒng)ield curve slope時(shí)，bear 的情況下，就會(huì)長期利率漲得多，短期利率漲得少？在CME中講到經(jīng)濟(jì)周期時(shí)，經(jīng)濟(jì)放緩階段，短期利率高于長期利率，可能倒掛；衰退階段，短期利率降很多。糊涂了。
原版書固收102頁4.2tail risk部分里，Example20FIXED RATE BOND VAR可以解答嗎。答案不理解，為什么求久期要乘0.91，這個(gè)數(shù)哪來的。還有最后2.018是什么
科目測(cè)試第5題答案：bond的收益與FX的收益直接相加，這與Bob老師上課講的不一樣！Bib老師強(qiáng)調(diào)是Radcliffe=(1+Rfc)*(1+Rfx)-1,是compounding,見講義P53頁公式
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這張圖片債券的公式Ri=return on the invested fund 這個(gè)指的是asset 的return 還是equity 的return ，Rp=return on the levered portfolio 指的是誰的return
B選項(xiàng)說的是什么意思？
r14中為什么沒有講這個(gè)公式？
好奇怪 這個(gè)c選項(xiàng)，carry trade喜歡投到利率高的地方，但是利率更高怎么反而不樂意了
老師您好，題雖然做對(duì)了，但是文章沒怎么看懂，我綠色畫的線怎么理解哦。 T的bond duration比S bond的duration還大，怎么用T來降低duration呢？謝謝
老師好，紅筆劃的這段話沒有看懂，可否解釋一下？duration不是應(yīng)該等于liability的duration嗎？為什么是等于TH呢？還有下面那個(gè)YTM的也沒懂…
new issue的bond credits spread會(huì)widen對(duì)嗎？如果對(duì)，原因是什么？
請(qǐng)問含權(quán)債券怎么定價(jià)呀？是債券價(jià)值加上或減去期權(quán)價(jià)值嗎？n謝謝
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