factor based方法發(fā)現(xiàn)factor表現(xiàn)比較好的時(shí)候，在實(shí)際操作中怎么調(diào)高beta值呢？是通過投資這個(gè)factor表現(xiàn)好的股票占比增加的方式嗎？ beta是敏感性，和weight也不一樣
老師，請(qǐng)問這個(gè)mock題B問，表格里那個(gè)5%是不流通的股票市值z(mì)han?b還是股票占比呢？寫的是percentage of shares not available for market tradin
兩個(gè)問題 第一，price weight是買相同的股數(shù) 然后以后股價(jià)變動(dòng) 只要我股數(shù)不變 這個(gè)weight不就是正好按價(jià)格變動(dòng)的嗎？ 這才是self rebalancing吧 第二，為什么value weight可以降低tracking error
老師，這題為什么選buffering? 可以解釋下嗎？
什么叫a passive factor-based momentum strategy,， 為什么他是return oriented的？
R18，課后題第7題，F(xiàn)und3 overweight enery stock 1pp，underweight finance stock 1pp，他們和benchmark的權(quán)重都改變了，為什么答案說 active share unchanged呢？
課后題103頁(yè)5題一般什么描述optimization
這個(gè)題有問題吧？根據(jù)active share的公式兩次都是偏離1pp嗎
老師說如果基金經(jīng)理認(rèn)為未來成長(zhǎng)股表現(xiàn)較好，則應(yīng)該選擇價(jià)格加權(quán)的指數(shù)，不太明白什么意思？如果未來成長(zhǎng)股表現(xiàn)會(huì)好，直接比買成長(zhǎng)股指數(shù)不就好了嗎？難道，我要去買指數(shù)時(shí)還可以有不同加權(quán)方法的同一個(gè)指數(shù)讓我來選嗎？比如說成長(zhǎng)股指數(shù)可以選市值加權(quán)，或者價(jià)格加權(quán)或者等權(quán)重或者基本面加權(quán)？應(yīng)該不是吧，比如滬深300和上證綜指都是市值加權(quán)，道瓊斯指數(shù)和日經(jīng)225指數(shù)是價(jià)格加權(quán)，博時(shí)超大盤ETF是等權(quán)重加權(quán)，好像這些都是規(guī)定好的吧？實(shí)在不明白，老師說如果預(yù)期未來小盤股表現(xiàn)較好應(yīng)該選等權(quán)重加權(quán)方法，那就是選博時(shí)超大盤ETF ，預(yù)期小盤股表現(xiàn)好，去買超大盤ETF ，是什么邏輯？
所以按照這個(gè)思路，optimization的方法就等同于factor based strategy，這兩個(gè)策略是一樣的？
150bps
百題Case 1 William Pugh第六題，activist investors為什么一般只參股少于10%？這個(gè)有啥邏輯嘛？A和B為啥錯(cuò)，我沒有很區(qū)分ESG activist和traditional activist，都是要參與到公司決策中去，只是前者偏ESG的決策？以及activist的期限比較不一樣嘛？
Equity 歷年筆答題 2014 q3 b問 55% 的growth stocks 比45%的value stocks多了將近20%，遠(yuǎn)大于5%（洪老師上課說cfa認(rèn)為如果大于5%就默認(rèn)為significant different), 為何這道題還把這個(gè)stock歸類為core stock?
你好，請(qǐng)問factor based策略跟optimizaation他倆都是組合構(gòu)建的方法嗎？他倆有什么區(qū)別？不都是看index跟factor的關(guān)系然后去選股？
老師，第7題中， 是不是期貨如果要買只能買整數(shù)的（比如7）。如果計(jì)算結(jié)果是7.7份期貨，是不是也只能買7份期貨呢？
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