請問老師，C這里，如果選項是in any given day is 10% (而不是week), 也就 縱使時間期限匹配這樣的說法是對的嗎？感覺 "in any given XX(period)"這個說法不太對吧，因為VaR是均值附近波動的 這樣的數(shù)值。如果說是在所有時間范圍內(nèi)的 任意一段時間，感覺好像不太對，因為任意一段時間可能是有極端值的。老師您看 應(yīng)該怎么理解呢。
精 Q2. 請問 老師 %VaRp在加總的時候我們有個公式是 %VaRp^2=%VaR1^2 *w^2 ＋%VaR2^2 * w^2＋..... . （如果不考慮相關(guān)系數(shù)的話，就是rho=0的狀況，那么后面關(guān)于相關(guān)系數(shù)的項就沒有了）。但 計算%VaR總還是和權(quán)重w相關(guān)的不是嗎？這道題為何沒有用頭寸作為權(quán)重（比如 第一年就是w=107$/200$）乘進公式里計算呢？感覺不太對。因為不管%VaR,或者是%sigma 都是需要乘以權(quán)重一起用的不是嗎？
Q2. 老師 請問這道題用PVCF*%VaR得到的是undiversified VaR還是diversified VaR呢？感覺這樣的做法完全沒有考慮五筆現(xiàn)金流之間的相關(guān)性，也就是C 5 2個相關(guān)性。請問這是理解成undiversified VaR嗎？
76題a選項為什么遠期可以用即期映射
GEV distribution 和Block maximal method是什么關(guān)系？廣義帕累托分布和POT又是什么關(guān)系？后面的抽樣方法？前者是對應(yīng)的抽樣方法所形成的數(shù)據(jù)分布嗎？
20題D選項，我是這么理解的，99%VAR，在6周30個交易日的情況下，30*0.01=0.3<1,這樣不出現(xiàn)一次是正常的，而非保守。這樣有問題嗎？
第二題CF mapping用的是哪個公式？
36題上課的時候老師不是說pot只有兩個參數(shù)嗎（相比于gev），沒有提及這里的u
老師你好 我想問下這邊 monotonicity不是表示風險和return是negative的關(guān)系嗎，風險越低return越高，或者風險越高return越低，那么這邊和low risk anomaly有啥聯(lián)系嗎？因為low risk anomaly也是負向關(guān)系
老師你好 這邊周老師講錯了吧？他說“譜風險度量是一致性風險度量指標的一種”？？ 基礎(chǔ)班不是說譜風險度量是一類方法的總稱，而一致性風險度量是標準嗎，那這樣看的話，譜風險度量的范圍更大才是??？還有老師又說，譜風險度量是考慮了風險厭惡系數(shù)的，我怎么感覺也不大對呢，我們基礎(chǔ)班講的是一致性風險度量有一個損失分布啊，其中考慮了風險厭惡系數(shù)
老師您好 我想請問一下為什么這里協(xié)會題干的 VaR confidence level指代的是1-a而不是1-p，和押題的題目（押題指的是1-p)怎么進行區(qū)分呢？考試能用什么關(guān)鍵詞來提示嘛？
老師可以講一下c選項，CIR為什么不能有負的利率嗎，如果后面是減去sigam*根號r *dw，不就有可能是負的嗎
老師，這道題的lognormal為什么用的是SB model而不是簡單的lognormal model（dr=ar*dt+sigma*r*dt^1/2）這個模型呢
老師，針對80題的C選項，如果不是針對衍生品，而是針對bond是不是應(yīng)該使用national value（尤其是principal mapping和duration mapping）,相應(yīng)的課件中給出了本金的值，如果題目中同時也給了市值，那么這兩種mapping中應(yīng)該用本金還是市值呢？
精 老師你好，請問押題41題中的value of convexity是怎么算出來的？ 不太理解Method B中 2year spot rate 是怎么計算出來的 謝謝
程寶問答
金程問答