為啥有這個等式？
請問分別在什么情況下需要考慮債券的AI,什么情況下不考慮？ 這里的forward contract題目里給債券spot price的時候提了是current bond price with accrued interest, 但最后FP并沒有減掉AI(T)，所以forward 到底需不需要計算AI呢? 謝謝！
為什么股利要從30里面扣掉啊沒明白，不行權就沒有股利啊，所有的計算不都要從30算起，為什么股利不是在行權后才扣？
老師 第36題 我想問下 AI(T) 是否是 我突破 筆 指的地方。 AI(T) 指的是 FUTURE截至日 距離上一個付息日的時間。圖片所畫的地方對嗎
這里的B1', B2', B3', B4'怎么和前面表格中給出的30, 120, 210, 300天的spot rate和present value 對應起來？它們的日期是不一樣的。還有我自己從spot rate 去算B'算出來的結果和表格上的不一致。能否補充一下具體的計算過程？
第6題，對fixed rate，求解中將0.96作為swap rate來算了。但印象中有些題目是求fixed rate是不能年化，而讓算swap rate時才能年化。這塊有點亂，求指導。
Q2: 老師在解釋里面說short call 和 long put相互抵消了 但是兩者都是以一個設定的價格賣出股票 所以他們是相同的exposure啊
Q3，疑問在于時間軸，兩筆coupon的折現(xiàn)我明白，分別是90天和270天，但后面的T，我覺得應該是270/360啊，為什么不對？
精 為什么gamma在ATM時最大？
第五題，那如果是在虧損的情況下，期貨和遠期虧損的誰多誰少呢？
請問第三題涉及到的幾個名詞-S0，F(xiàn)V等到底什么關系？
反向合約估值的公式和思路是什么？
精 老師您好，Q1關於future price不太理解
Q3，我的疑問在時間軸上。根據(jù)題目描述，我理解的時間軸是如圖所示。 關于點位①，應該只是畫法的不同，我覺得這樣理解應該比“-30”更清晰。 關于點位②，我認為主要疑惑點在于翻譯“the futures cntr expires in 90 days”，我認為是“距離到期還有90天”，從老師的解析看，應翻譯為“整個合約期是90天”。 上述修正思路對嗎？
Q32 衍生 Method 1 The swap rate is the difference between MRR and the fixed interest rate on the bond. Method 2 The swap rate is the rate that sets the value of the fixed-rate bond equal to the notional principal of the swap.
程寶問答
金程問答
