金程問(wèn)答
老師，R12 example8 第二小題能再解釋下不？
老師，我看不懂答案！怎么答案里又變成put a swap了？謝謝
請(qǐng)教下，這里期貨是10，保證金是2，那杠桿倍數(shù)不是5倍嗎？謝謝
為什么的mkt size和breadth很廣，反而不好跟蹤？越廣不是越容易跟蹤？
老師，您好，這里leverage effect on duration，如果高速了i和B各自的折現(xiàn)率，這里的組合久期就得用資產(chǎn)組合里面的權(quán)益久期的公式了呀，多了一個(gè)參數(shù)delta i/delta y
中期利率上升、長(zhǎng)短期利率下降，butterfly應(yīng)該是正值，為什么叫negative butterfly呀
從哪里看出b選項(xiàng)cash flow yield是matches the liability
a和b選項(xiàng)錯(cuò)誤的原因，是不是因?yàn)楹茈y將credit risk 和liquidity risk 區(qū)分開(kāi)？
案例中描述了BPV的方法，老師沒(méi)有介紹，請(qǐng)問(wèn)怎么理解？
請(qǐng)問(wèn)什么是spreads to narrow in all other spreads sectors? 那不就是這個(gè)sector 的 spread 不是narrow的意思嗎？謝謝
請(qǐng)問(wèn)pay fixed in domestic currency可以嗎？為什么一定要pay floating in domestic currency? 謝謝
R13，11題不懂。
請(qǐng)問(wèn)老師，對(duì)這個(gè)圖還是有點(diǎn)疑惑，spread里面包含了credit risk和liquidity risk，再另外計(jì)算EL=PD*LGD，是不是重復(fù)了？
第158頁(yè)，這個(gè)receiver swaption 的targeted return為什么是這個(gè)？他不是收固定嗎？在浮動(dòng)利率低于strike rate時(shí)才盈利嗎？應(yīng)該是
為什么要用(1+ Rfc)*（1+Rfx) -1 而不是五個(gè)收益部分相加呢？
程寶問(wèn)答
