金程問(wèn)答
如果是繳稅客戶選C可以嗎？因?yàn)閎ond2是被低估的，全賣(mài)掉是不是不太好，各賣(mài)一半稅也能抵掉
immuniztion
Z DM 與DM 區(qū)別
老師，yield to maturity，cash flow yield，IRR之間的區(qū)別是什么？什么時(shí)候這三個(gè)相等
mock 2 上午題 6B
老師，這題的A問(wèn)還是不理解，期初以0.9125的價(jià)格賣(mài)出10年cds，期末以0.928買(mǎi)回一個(gè)cds，那不是高買(mǎi)低賣(mài)了嗎？是哪里理解錯(cuò)了呢？
single duration match要convexity asset大于lia的前提下再找最小的？還是說(shuō)直接找最小的？
為什么最先考慮的不是duration接近的
老師，duration gap中BPV資產(chǎn)《BPV負(fù)債時(shí)，為什么要long？這里的short和long的邏輯是什么？
老師好，mock 2 am Q8B - 請(qǐng)問(wèn)他是一個(gè)US denominated portfolio，US yield curve shift down by 50 bp，那么EUR增值0.75%不是說(shuō)明USD貶值0.75%？ 為什么最后的匯率return是+0.75%而不是-0.75%？
老師您好，1. 為什么在更陡峭的收益率曲線長(zhǎng)端借出，短端借入；在平坦的收益率曲線短端借出，長(zhǎng)端借入？借出借入是買(mǎi)還是賣(mài)？2. 為什么在收益率曲線更陡峭的市場(chǎng)收固定支浮動(dòng)，在收益率曲線更平坦的市場(chǎng)支固定收浮動(dòng)？
老師好，我理解的角度是在衰退情況下，hy未來(lái)spread會(huì)降低，所以sell protection，ig的spread未來(lái)會(huì)升高，所以要buy a protection，問(wèn)題出在哪了呀？
經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)，IG債短期spread不也是上升的嗎？只是比垃圾債要低
我一般用2yield中-yield長(zhǎng)- yield短判斷，butterfly spread正負(fù)，再根據(jù)butterfly的正負(fù)和butterfly spread 正負(fù)相反判斷butterfly方向。
不太明白這里ASW?Advantage的解釋?zhuān)裁词莟raded?spread...還有Disadvantage這里tradable?spread?rather?than?spread?measure
程寶問(wèn)答
