這道題錯了是嗎？ 沒有包括spread 0
老師這道題可以分開算嗎，A債券為IG，所以價格變化是-10bps*3=-30bps，BB債券是HY，所以價格變化是-1200*10/125=-96bps，根據(jù)他們的權(quán)重，最終portfolio的價格變化是-30bps*50%+-96bps*50%=-63bps。
照片中的固收原版書課后題第3問，答案最后一句提到Duration gaps are large 從哪看出來的呢？Dur gap不是等于mac dur- maturity嗎？
117頁例題29為什么在經(jīng)濟下行的時候是buy protection on IG？經(jīng)濟下行的話，HY風(fēng)險更大啊，不是應(yīng)該buy protection on HY嗎
老師，R12 example8 第二小題能再解釋下不？
老師，我看不懂答案！怎么答案里又變成put a swap了？謝謝
請教下，這里期貨是10，保證金是2，那杠桿倍數(shù)不是5倍嗎？謝謝
為什么的mkt size和breadth很廣，反而不好跟蹤？越廣不是越容易跟蹤？
老師，您好，這里leverage effect on duration，如果高速了i和B各自的折現(xiàn)率，這里的組合久期就得用資產(chǎn)組合里面的權(quán)益久期的公式了呀，多了一個參數(shù)delta i/delta y
中期利率上升、長短期利率下降，butterfly應(yīng)該是正值，為什么叫negative butterfly呀
從哪里看出b選項cash flow yield是matches the liability
a和b選項錯誤的原因，是不是因為很難將credit risk 和liquidity risk 區(qū)分開？
案例中描述了BPV的方法，老師沒有介紹，請問怎么理解？
請問什么是spreads to narrow in all other spreads sectors? 那不就是這個sector 的 spread 不是narrow的意思嗎？謝謝
請問pay fixed in domestic currency可以嗎？為什么一定要pay floating in domestic currency? 謝謝
程寶問答
金程問答